Borsa İstanbul’da İşlem Gören Şirketlerin Kapanış Fiyatları İle İşlem Miktarları Arasındaki İlişkinin Fonksiyonel Kanonik Korelasyon İle Analizi

M.suphi ÖZÇOMAK; Murat GÜNDÜZ

Article Details

Borsa İstanbul’da İşlem Gören Şirketlerin Kapanış Fiyatları İle İşlem Miktarları Arasındaki İlişkinin Fonksiyonel Kanonik Korelasyon İle Analizi

Authors:

M.suphi ÖZÇOMAK | Murat GÜNDÜZ

Publisher:

Kenan ÇELİK

Journal:

International Journal of Economics and Administrative Studies 2014 Vol.0 Issue 13, pp.233-252

Document Type:

Article

Publication Date:

5/2014

Document Language:

Turkish

Document ID (Org No.):

2000642268

Frequency:

Quarterly

eISSN:

1307-9859

pISSN:

1307-9832

Abstract:

 

Having found a large scope of application in international literature in recent years, functional data analysis methods are used for the purpose of studying the functional data structures. In this study, closing price of the companies trading on İstanbul Stock Exchange and their trading volumes are turned into functional data and then the relationship between the aforementioned data sets is researched through functional canonical correlation analysis. Regarded as important indicators related to activities performed in the capital markets reveal the relationship between the closing prices and trading volumes, the market is very important for giving information about the structure. As a result of the analysis, closing price and trading volume, average functions with regard to data sets have been obtained and average change on trading volume has been seen the highest level in comparison to closing price.  In the smoothing level of 0,01, functional canonical correlation coefficient has been measured as 0,88. This value indicates that there is a strong correlation among these two data sets.

 

Son yıllarda uluslararası literatürde geniş bir uygulama alanı bulan fonksiyonel veri analizi yöntemleri, fonksiyonel veri yapılarının incelenmesi amacıyla kullanılmaktadır. Bu çalışmada Borsa İstanbul’da (BIST) işlem gören şirketlerin kapanış fiyatları ile işlem miktarları önce fonksiyonel veriye dönüştürülmüş daha sonra söz konusu veri setleri arasındaki ilişki fonksiyonel kanonik korelasyon analizi yöntemiyle araştırılmıştır. Sermaye piyasalarında gerçekleşen işlemlere ilişkin önemli göstergelerden sayılan kapanış fiyatları ile işlem miktarları arasındaki ilişkinin ortaya konulması, piyasa yapısı hakkında bilgi vermesi bakımından oldukça önemlidir. Yapılan analiz sonucunda kapanış fiyatı ile işlem miktarı veri setlerine ait ortalama fonksiyonlar elde edilmiş ve işlem miktarındaki ortalama değişimin kapanış fiyatına göre oldukça yüksek olduğu görülmüştür. 0,01 düzgünleştirme seviyesinde fonksiyonel kanonik korelasyon katsayısı 0,88 olarak ölçülmüştür. Bu değer iki değişken seti arasında kuvvetli bir ilişki olduğunu göstermektedir.

Article Details

Borsa İstanbul’da İşlem Gören Şirketlerin Kapanış Fiyatları İle İşlem Miktarları Arasındaki İlişkinin Fonksiyonel Kanonik Korelasyon İle Analizi

Authors: M.suphi ÖZÇOMAK | Murat GÜNDÜZ

Publisher: Kenan ÇELİK

Journal: International Journal of Economics and Administrative Studies 2014 Vol.0 Issue 13, pp.233-252

Document Type: Article

Publication Date: 5/2014

Document Language: Turkish

Document ID (Org No.): 2000642268

Frequency: Quarterly

eISSN: 1307-9859

pISSN: 1307-9832

Issues

Authors:

M.suphi ÖZÇOMAK | Murat GÜNDÜZ

Publisher:

Kenan ÇELİK

Journal:

International Journal of Economics and Administrative Studies 2014 Vol.0 Issue 13, pp.233-252

Document Type:

Article

Publication Date:

5/2014

Document Language:

Turkish

Document ID (Org No.):

2000642268

Frequency:

Quarterly

eISSN:

1307-9859

pISSN:

1307-9832